2021年以來，中國(guó)新能源汽車產(chǎn)銷增長(zhǎng)接連打破歷史記錄，增長(zhǎng)速度遠(yuǎn)超預(yù)期。2020年發(fā)布的《節(jié)能與新能源汽車技術(shù)路線2.0》、《新能源汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃》，將2025年的新能源汽車銷量占比定在20%，現(xiàn)在來看，這個(gè)占比確實(shí)是保守了。

　　新能源市場(chǎng)起來之后，擺在我們面前的問題也不容樂觀，疫情的影響以及國(guó)內(nèi)部分原材料資源的缺乏，導(dǎo)致芯片短缺，芯片核心技術(shù)、生產(chǎn)能力不足，也為電機(jī)控制器的供應(yīng)安全帶來隱患。中國(guó)的產(chǎn)業(yè)鏈能否安全穩(wěn)定的支撐起這個(gè)需求？其中所需要的供應(yīng)鏈，能否跟得上，同時(shí)保證質(zhì)和量？

　　新能源車產(chǎn)業(yè)鏈逐漸成熟，受益于新能源汽車的持續(xù)增長(zhǎng)，動(dòng)力電池行業(yè)的確定性再次加強(qiáng)。作為新能源汽車的“心臟”，動(dòng)力電池占整車成本的30%至40%，在動(dòng)力電池領(lǐng)域的激烈競(jìng)爭(zhēng)中，誰(shuí)率先突破技術(shù)瓶頸，誰(shuí)將搶占下半場(chǎng)的制高點(diǎn)。

 　好在中國(guó)新能源汽車的先發(fā)優(yōu)勢(shì)，為中國(guó)電池企業(yè)的發(fā)展贏得了寶貴的時(shí)間。從規(guī)模上看，中國(guó)動(dòng)力電池的產(chǎn)能布局全球領(lǐng)先，遠(yuǎn)超日韓歐美國(guó)家。中國(guó)產(chǎn)能占據(jù)全球一半以上，規(guī)模優(yōu)勢(shì)明顯。

　　但是上游原材料價(jià)格不斷上漲，疊加“雙碳”要求，無論是動(dòng)力電池廠商還是整車企業(yè)均在承壓。雖然存在壓力，但依然阻止不了我國(guó)動(dòng)力電池裝車量上漲。

　　根據(jù)中國(guó)汽車動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新聯(lián)盟發(fā)布的最新數(shù)據(jù)顯示，9月我國(guó)動(dòng)力電池裝車量為15.7GWh，同比上升138.6%。今年1-9月，我國(guó)動(dòng)力電池裝車量累計(jì)92.0GWh，同比累計(jì)上升169.1%。其中三元電池裝車量累計(jì)47.1GWh，占總裝車量51.2%，同比累計(jì)上升99.5%；磷酸鐵鋰電池裝車量累計(jì)44.8GWh，占總裝車量48.7%，同比累計(jì)上升332.0%。

 　數(shù)據(jù)上看呈現(xiàn)出大幅增長(zhǎng)的趨勢(shì)，也正是因?yàn)閯?dòng)力電池裝車量快速增長(zhǎng)，成為帶動(dòng)原材料需求上漲的因素之一。從去年下半年起，在中國(guó)下游景氣度提升、美國(guó)通脹預(yù)期增加等多因素影響下，電池原材料包括磷酸鐵鋰、三元、電解液等都出現(xiàn)不同程度的價(jià)格上漲。PVDF（聚偏氟乙烯）等輔材，目前價(jià)格較年初上漲均已達(dá)到或超過一倍以上。此外，PVDF（聚偏氟乙烯）等輔材，目前價(jià)格較年初上漲均已達(dá)到或超過一倍以上。再加上疫情的影響下，市場(chǎng)生產(chǎn)和需求出現(xiàn)了不正常的波動(dòng)，目前產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)短缺正在影響著整個(gè)汽車產(chǎn)業(yè)。

　　眾所周知，我國(guó)是電池原材料資源相對(duì)貧乏的國(guó)家。碳酸鋰品位相對(duì)較差，開采難度大；鈷和鎳資源相對(duì)缺乏，嚴(yán)重依賴進(jìn)口。2019年，國(guó)內(nèi)利用自身鋰資源加工的基礎(chǔ)鋰鹽近6.5萬(wàn)噸，其余基本依賴進(jìn)口。2020年原料自供率僅32%，而世界級(jí)鋰資源主要集中在南美洲和澳大利亞。

　　那么，原材料價(jià)格上漲有多嚴(yán)重呢？今年七月份的時(shí)候，鋰輝石精礦價(jià)格創(chuàng)下歷史新高，Pilbara在首次鋰精礦拍賣，競(jìng)價(jià)從700美元/噸飆到1250美元/噸；第二次拍賣的時(shí)候，更是拍出2240了美元/噸的天價(jià)，遠(yuǎn)超市場(chǎng)預(yù)期。

 　電池材料的暴漲導(dǎo)致下游不少中小電池企業(yè)遭遇成本上的上升，與此同時(shí)，車企將主要訂單聚集在頭部電池廠商中，導(dǎo)致本就不堪成本重負(fù)的中小電池廠商無法通過規(guī)模化降低成本，而頭部電池廠商一時(shí)又無法消化所有訂單，導(dǎo)致電池供應(yīng)不上。

　　市場(chǎng)研究公司SNE Research預(yù)測(cè)，到2023年，新能源車的動(dòng)力電池需求預(yù)計(jì)將達(dá)到406GWh，供應(yīng)預(yù)計(jì)為335GWh，缺口約為18%；到2025年，供應(yīng)缺口將達(dá)到40%左右。巨大的市場(chǎng)缺口，吸引動(dòng)力電池企業(yè)以及新能源汽車企業(yè)積極擴(kuò)充產(chǎn)能，爭(zhēng)奪更多的市場(chǎng)份額。毋庸置疑，動(dòng)力電池將是未來五年具備高增長(zhǎng)、高景氣的核心賽道。

　　面對(duì)原材料價(jià)格的瘋狂上漲，如何保障相關(guān)原材料供應(yīng)充足和價(jià)格穩(wěn)定，將是決定中國(guó)新能源汽車產(chǎn)業(yè)持續(xù)健康發(fā)展，能源轉(zhuǎn)型順利推進(jìn)的關(guān)鍵。當(dāng)然，中國(guó)電池企業(yè)肯定不會(huì)坐以待斃。

　　比如說寧德時(shí)代，作為國(guó)內(nèi)電池車企的一哥，今年10月份宜昌市政府和宜昌高新區(qū)管委會(huì)及宜化集團(tuán)，簽訂了在宜投資約320億建設(shè)電池材料產(chǎn)業(yè)園的合作協(xié)議。項(xiàng)目主要建設(shè)具備廢舊電池材料回收、磷酸鐵鋰、鈷酸鋰及三元正極材料、磷酸等集約化、規(guī)?；纳a(chǎn)基地，整合“磷礦—原料—前驅(qū)體—正極材料—電池回收”等多環(huán)節(jié)業(yè)務(wù)。

 　除此之外，寧德時(shí)代還與國(guó)家能源集團(tuán)、中鋁集團(tuán)、中國(guó)華電等展開緊密合作。在各環(huán)節(jié)，寧德時(shí)代普遍具有多個(gè)供應(yīng)商選擇，不對(duì)任何單一供應(yīng)商過度依賴，通過多樣化策略提高寧德時(shí)代議價(jià)能力和抗風(fēng)險(xiǎn)能力。

　　無獨(dú)有偶，國(guó)內(nèi)另一大電池車企國(guó)軒高科也在極力推動(dòng)供應(yīng)鏈企業(yè)配合自身的產(chǎn)能擴(kuò)張部署上游材料。今年8月，國(guó)軒高科也與宜春市政府達(dá)成合作，其將在宜豐、奉新兩地投資建設(shè)碳酸鋰項(xiàng)目，項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)后，預(yù)計(jì)年產(chǎn)碳酸鋰10萬(wàn)噸，并將于今年內(nèi)投產(chǎn)。同時(shí)，國(guó)軒高科還與江特電機(jī)達(dá)成合作，江特電機(jī)將每月向國(guó)軒高科供應(yīng)約500噸電池級(jí)碳酸鋰。今年7月，國(guó)軒高科還宣布其全資子公司將在安徽合肥廬江高新區(qū)建設(shè)年產(chǎn)20萬(wàn)噸高端正極材料生產(chǎn)基地，計(jì)劃今年10月開工，2025年投產(chǎn)。

 　作為最早涉足上游布局的國(guó)內(nèi)電池企業(yè)，國(guó)軒高科先后布局了前驅(qū)體、正極、負(fù)極、銅箔、隔膜、電解液等上游原材料及電池循環(huán)回收，形成較為完整的四大材料及電池循環(huán)生態(tài)體系，并逐步建立“材料端-電池端-產(chǎn)品端”的全產(chǎn)業(yè)鏈的垂直布局。

　　2021年上半年，國(guó)軒高科實(shí)現(xiàn)營(yíng)收35.5億元，同比上升46.63%，歸母凈利潤(rùn)4817萬(wàn)元，同比上升33.3%。業(yè)績(jī)穩(wěn)健增長(zhǎng)的同時(shí)，國(guó)軒高科上半年最為搶眼是其重點(diǎn)加大了在鋰礦、正負(fù)極、回收等產(chǎn)業(yè)鏈的投入布局，前瞻性進(jìn)行戰(zhàn)略供應(yīng)鏈的卡位部署。

　　此外，中航鋰電與大族激光達(dá)成合作，這是繼6月與盛屯、天賜、恩捷等來自上游礦場(chǎng)、材料和設(shè)備等領(lǐng)域的16家龍頭企業(yè)簽署合作協(xié)議后，中航鋰電的又一新動(dòng)作。而億緯鋰能則與銅陵華創(chuàng)成立了合資公司，后者將向億緯鋰能提供鋰電銅箔。比亞迪分別與多氟多（六氟磷酸鋰行業(yè)龍頭）以及天際股份兩家原材料企業(yè)簽訂了供貨協(xié)議，前者合同金額為27.46億元、后者為48.03億元，訂單總額達(dá)到了75.49億元。

　　至此，國(guó)內(nèi)多家動(dòng)力電池企業(yè)紛紛在原材料上布局，以保證電池原材料端的成本穩(wěn)定。

　　對(duì)比動(dòng)力電池，電機(jī)電控在業(yè)內(nèi)的關(guān)注度相對(duì)較低，這是因?yàn)殡姵剡€是電動(dòng)汽車上最容易壞的零部件，電機(jī)電控則相對(duì)好些。

 　就整個(gè)行業(yè)來說，中國(guó)的電機(jī)電控還是停留在滿足基本需求的程度，質(zhì)量也是參差不齊。主要是因?yàn)樵S多企業(yè)是看好新能源汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展前景，做電機(jī)電控是為了占位，并未深入考慮如何做好產(chǎn)品，這就導(dǎo)致了企業(yè)間競(jìng)爭(zhēng)不靠技術(shù)和質(zhì)量，而主要采用價(jià)格戰(zhàn)，導(dǎo)致行業(yè)內(nèi)企業(yè)很難做大做強(qiáng)，目前不少電機(jī)和電力電子的企業(yè)都是賠錢買賣。

　　中國(guó)做不出優(yōu)秀的電機(jī)電控，主要原因一方面是技術(shù)，哪一方面就是原材料太依賴進(jìn)口。包括軸承、硅鋼片、控制器中功率芯片、稀土、永磁體等。

　　雖然中國(guó)是無可置疑的超級(jí)軸承大國(guó)。早在2014年，中國(guó)軸承產(chǎn)量已經(jīng)達(dá)到196億套，居于世界第三位。但是，中國(guó)的軸承和其他機(jī)械產(chǎn)品一樣，在尖端產(chǎn)品、可靠性、壽命等方面，與西方發(fā)達(dá)國(guó)家有著相當(dāng)大的差距。以高速軸承來說，國(guó)內(nèi)主機(jī)廠生產(chǎn)的動(dòng)車組所用的軸箱，軸承品牌都來自歐洲、日本，中國(guó)自己生產(chǎn)的真空脫氣軸承鋼，無論質(zhì)量穩(wěn)定性還是疲勞壽命，都與國(guó)外高品質(zhì)真空脫氣鋼存在一定差距。

　　中國(guó)的軸承行業(yè)和很多工業(yè)部門一樣，產(chǎn)能龐大、技術(shù)水平中等，少數(shù)核心領(lǐng)域突破了西方封鎖，高速軸承依然不滿足行業(yè)發(fā)展要求，國(guó)產(chǎn)品牌中基本做不出12000轉(zhuǎn)以上的電機(jī)軸承。大型的車企和電機(jī)供應(yīng)商，基本都會(huì)采用進(jìn)口軸承，主要采購(gòu)子三大軸承企業(yè)SKF、舍弗勒，以及NSK。

 　此外，中國(guó)的硅鋼片雖然能夠自給自足，但是高強(qiáng)度高性能硅鋼片也相對(duì)落后，距離日本和法國(guó)還有一定差距。

　　在測(cè)試裝備、動(dòng)態(tài)臺(tái)架等方面，中國(guó)仍然沒有過硬產(chǎn)品。1萬(wàn)轉(zhuǎn)以內(nèi)動(dòng)態(tài)測(cè)功機(jī)做得也不夠好，尤其2萬(wàn)轉(zhuǎn)以上的測(cè)試裝備，只能全部依靠進(jìn)口。在制造設(shè)備方面，無論是扁線下線還是圓線下線設(shè)備，做得好的主要集中在日本、美國(guó)、德國(guó)、意大利等的企業(yè)。

　　在電機(jī)控制方面，最大的問題就在于芯片的缺乏。近年來國(guó)產(chǎn)的功率芯片IGBT有些進(jìn)步，但高端產(chǎn)品暫時(shí)還用不了，由于IGBT模塊集成度高，存在較高的進(jìn)入壁壘，目前全球IGBT市場(chǎng)主要被歐洲和日本企業(yè)壟斷，IGBT國(guó)產(chǎn)化率不足10%。

 　　而控制芯片，尤其是車規(guī)級(jí)主控芯片（MCU）領(lǐng)域，英飛凌、瑞薩、恩智浦、ST為頭部企業(yè)，均具有覆蓋不同應(yīng)用和功能的完整MCU產(chǎn)品線，近年加快了并購(gòu)步伐，市場(chǎng)進(jìn)一步集中，CR5占據(jù)全球約80%的市場(chǎng)份額。國(guó)內(nèi)份額與國(guó)外企業(yè)差距較大，市占率基本為0。

　　耐電暈的漆包線和繞包線以及耐電暈漆包線漆，是近幾年來機(jī)電行業(yè)和電磁線行業(yè)十分關(guān)注的一個(gè)熱點(diǎn)。因?yàn)殡姍C(jī)經(jīng)常壞的原因除了軸承以外，就是絕緣系統(tǒng)，但是耐電暈絕緣材料是絕緣系統(tǒng)的重要組成部分，而耐電暈絕緣的原材料基本在歐美國(guó)家，這導(dǎo)致了如果電機(jī)電控中絕緣系統(tǒng)出現(xiàn)問題，這方面的原材料就非常依賴進(jìn)口。例如，漆包線表面包覆的耐電暈絕緣漆膜的原材料主要來自國(guó)外，尤以美國(guó)杜邦為主。

　　此外，軟件平臺(tái)包括電機(jī)的設(shè)計(jì)和控制器的仿真軟件以及芯片操作系統(tǒng)軟件，中國(guó)都需要依賴國(guó)外，國(guó)外在這一方面的技術(shù)是永遠(yuǎn)領(lǐng)先國(guó)內(nèi)的。

　　當(dāng)然，中國(guó)在其他方面也有一定的優(yōu)勢(shì)，比如稀土永磁體市場(chǎng)占有率。中國(guó)是世界稀土資源儲(chǔ)量大國(guó)，不但儲(chǔ)量豐富，且還具有礦種和稀土元素齊全、稀土品位高及礦點(diǎn)分布合理等優(yōu)勢(shì)， 為電機(jī)工業(yè)的發(fā)展奠定了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。隨著原材料持續(xù)漲價(jià)，稀土成本占比有所提升，占比趨近30%。

　　目前，中國(guó)現(xiàn)在已經(jīng)成為世界上最大的稀土資源生產(chǎn)國(guó)、應(yīng)用國(guó)和出口國(guó)。豐富稀土資源，使得中國(guó)的永磁體產(chǎn)業(yè)領(lǐng)先全球，數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)永磁體占據(jù)全球市場(chǎng)85%左右的份額。同時(shí)，中國(guó)還在研發(fā)新的稀土過渡金屬系和稀土鐵氮系永磁合金材料技術(shù)，有可能已經(jīng)成為我們新一代中國(guó)稀土永磁合金。

　　伴隨著中國(guó)稀土永磁體的快速發(fā)展，全球稀土永磁產(chǎn)業(yè)保持快速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，中國(guó)公司在稀土永磁領(lǐng)域的長(zhǎng)時(shí)間深耕，也積累了豐富的經(jīng)驗(yàn)，擁有強(qiáng)大的技術(shù)優(yōu)勢(shì)。

　　中國(guó)有著全球最大的新能源汽車產(chǎn)業(yè)鏈，目前能做到初步的自主供已實(shí)屬不易，雖然在很多方面依然依賴國(guó)外先進(jìn)的技術(shù)，不過加大基礎(chǔ)科學(xué)和工程應(yīng)用的研究，就有可能突破長(zhǎng)時(shí)間積累起來的技術(shù)壁壘，促使新能源產(chǎn)業(yè)往更好的方向發(fā)展。